Bli medlem
Bli medlem

Du är här

2018-09-13

OREXO: POSITIVT PATENTUTFALL GER HÖJD RIKTKURS - EDISON

STOCKHOLM (Direkt) I en uppdragsanalys på Orexo har Edison, ett brittiskt
analyshus, valt att höja sin riktkurs till 94:50 kronor mot tidigare 72
kronor.

Edisons högre värdering är baserad på ökade marknadsandelar på grund av att
patentet '330 för Zubsolv, mot opioid beroende, i USA nu inte hotas av
generika förrän 2032.

För 2018 har Edison endast gjort mindre förändringar och ser en försäljning på
814 miljoner kronor vilket motsvarar en tillväxt på 26,5 procent.

Förändringar som främst gjorts på medellång sikt sedan det positiva utfallet i
patentstriden med Actavis, som ingår i Teva, är lägre legala kostnader.

På längre sikt ser Edison högre bruttomarginaler och justerar upp från 75
procent första kvartalet 2020 till 80 procent.

För Zubsolv exklusive USA, som lanserades andra kvartalet 2018 via
Mundipharma, väntar sig Edison royalties på 3,2 miljoner kronor för EU och
5,9 miljoner kronor för övriga länder under 2018.

För Abstral, mot genombrottssmärta, ser Edison royalties på 121 miljoner
kronor och för Edular, mot sömnstörningar, väntas royalties på 17,6 miljoner
kronor under 2018.

Vidare räknar Edison med att kassan kommer att öka till 524 miljoner under
tredje kvartalet och vill i samband med kommande kvartalsrapport höra hur
affärsplanen ser ut då eventuella inlicensieringar nu är möjliga.

Vid konferensen i samband med patentvinsten nämnde ledningen att
produktförvärv som är kompatibla med Orexos amerikanska försäljningsstyrka är
mer sannolika.

---------------------------------------
Jan Glevén +46 8 5191 7906

Nyhetsbyrån Direkt

Tala om vad ni tycker

Tala om vad ni tycker

Ni är just nu inne på en betaversion av nya aktiespararna. Lämna gärna feedback på vad ni tycker i formuläret nedan.